中国保险监督管理委员会


中国保监会关于保险资金股票投资有关问题的通知

(05-2-17)


为加强保险资金股票投资管理，防范投资运作风险，根据《保险机构投资者股票投资管理暂行办法》（以下简称《暂行办法》）、《保险公司股票资产托管指引（试行）》（以下简称《托管指引》）等规定，现将保险机构投资者股票投资有关问题通知如下：
一、保险公司应当根据产险、寿险资金的特性，制定股票投资策略方案，并向中国保监会提出股票投资业务申请。
二、保险机构投资者股票投资应当符合以下比例规定：
（一）保险机构投资者股票投资的余额，传统保险产品按成本价格计算，不得超过本公司上年末总资产扣除投资连结保险产品资产和万能保险产品资产后的5％；投资连结保险产品投资股票比例，按成本价格计算最高可为该产品账户资产的100％；万能寿险产品投资股票的比例，按成本价格计算最高不得超过该产品账户资产的80％。
（二）保险机构投资者投资流通股本低于1亿股上市公司的成本余额，不得超过本公司可投资股票资产（含投资连结、万能寿险产品，下同。）的20％；
（三）保险机构投资者投资同一家上市公司流通股的成本余额，不得超过本公司可投资股票资产的5％；
（四）保险机构投资者投资同一上市公司流通股的数量，不得超过该上市公司流通股本的10％，并不得超过上市公司总股本的5％；
（五）保险机构投资者持有可转换债券转成上市公司股票，应当转入本公司股票投资证券账户，一并计算股票投资的比例；
（六）保险机构投资者委托保险资产管理公司投资股票，应当在委托协议中明确股票投资的资产基数和投资比例。
三、保险机构投资者股票投资应当依据《保险资金运用风险控制指引（试行）》，立足于长期、稳健投资，建立切实可行的风险控制制度，实施股票投资全过程风险控制，覆盖每一个风险点。保险机构投资者应当使用风险控制技术方法和手段，控制股票投资风险。
四、保险机构投资者股票资产市场价值发生大幅波动，亏损超过本公司股票投资成本10％的，或者盈利超过本公司股票投资成本20％的，应当于3日内向中国保监会报送《股票投资风险控制报告》。《报告》至少应当包括以下内容：
（一）报告期股票资产市场价值及变动的情况；
（二）股票投资风险容忍度指标、目前风险容忍度状况以及执行控制风险的情况；
（三）股票资产的风险评估；
（四）股票资产的风险控制措施；
（五）其他认为需要报告的事项。
五、保险机构投资者应当遵循公平、公正、公开的原则选择托管人和证券经营机构。保险机构投资者选择托管人应当与商业银行总行签订托管协议，不得将股票资产托管业务与托管人的有关业务挂钩。
六、保险机构投资者必须开设新的股票投资证券账户。保险机构投资者向中国保监会提交股票投资的申请材料，除《暂行办法》第八条规定的内容外，应当包括《证券账户申请书》、《席位申请书》，投资连结、万能寿险产品还应当包括产品批复文件（复印件）一式三份。
七、保险机构投资者应当凭中国保监会资金运用监管部门的《证券账户确认函》，委托托管人到中国证券登记结算有限公司（以下简称中国结算公司）开立证券账户。
保险机构投资者原有证券账户，一律不得进行股票投资。原有证券账户清理规范事项另行通知。
八、保险机构投资者股票投资必须指定专门的银行账户，用于与托管人处开立的专用存款账户之间资金的划出划回，参与一级市场申购的资金划拨，必须通过专用存款账户进行。
九、保险资产管理公司必须通过自有的独立席位进行受托资产的股票交易。申请办理股票投资专用席位，应当凭中国保监会资金运用监管部门的《席位确认函》，到证券交易所办理相关手续。
保险机构投资者租用证券经营机构席位的，该证券经营机构必须符合《暂行办法》第四十一条的规定。租用的席位不得与证券经营机构的自营席位及其他非自营席位联通。
十、保险机构投资者实行资产全托管制度的，应当将全部股票、银行存款、央行票据、国债、企业债、金融债、证券投资基金等有价证券委托托管人保管，并将有关证券账户和资金账户交由托管人管理。
十一、保险机构投资者应当与证券交易所、中国结算公司、证券经营机构、托管人等相关机构，做好有关席位、证券账户、交易、清算等环节的各项技术衔接工作，确保机房设施、计算机设备、操作系统软件、数据库软件、通讯设备等系统安全准确运行和信息畅通。
十二、保险机构投资者应当加强法制教育和职业道德教育，守法守规，依规运作，依法接受监管。保险机构投资者依据《暂行办法》第二十五条的规定，不得将股票资产用于信用交易，不得用于向他人发放贷款或提供担保。如违反《暂行办法》、《托管指引》等法规的，中国保监会将按照《中华人民共和国保险法》第一百四十五条有关规定予以处罚。

劳动部 全国总工会 等


劳动部、全国总工会、国家经贸委关于进一步完善劳动争议仲裁三方机制的通知
劳动部、全国总工会、国家经贸委



各省、自治区、直辖市劳动争议仲裁委员会：
劳动争议仲裁制度自1987恢复以来，遵循劳动行政部门、工会组织和经济综合管理部门的代表共同参与的三方原则，在劳动争议仲裁工作中初步形成了三方机制，对体现劳动争议仲裁的公正性，依法维护劳动关系双方的合法权益发挥了较好的作用。为进一步完善三方机制，充分发
挥劳动争议仲裁委员会的作用，更好地开展劳动争议仲裁工作，提高受案率和结案率，以适应当前劳动争议数量持续上升这一客观形势的需要，根据《劳动法》和《企业劳动争议处理条例》的有关规定，结合近年来各地开展劳动争议仲裁工作实践的成功经验，现就坚持三方原则的有关事项
通知如下：
一、遵循三方原则，继续健全劳动争议仲裁组织机构
目前，全国已建立了3003个劳动争议仲裁委员会，其中省级仲裁委员会26个。根据《劳动法》和《企业劳动争议处理条例》的要求，尚未建立仲裁委员会的县级以上（含县级）地区，应按照三方原则尽快建立；已建立仲裁委员会的地区，应于近期内按照三方原则进行一次检查。

对其中仲裁委员会三方组成不健全的，应尽快按法律规定重新组建；对仲裁委员会虽由三方组成，但人员配备不到位的，应尽快配备专门人员；对仲裁委员会成员需要调整的，应按有关规定和程序尽快予以调整。劳动争议仲裁委员会的办事机构应设在劳动行政部门专门的劳动争议处理机构
，以确保其在劳动争议案件大量增加的情况下做好仲裁委员会交办的各项工作。1996年，各地要就上述工作拟定工作日程和具体措施，并予以实施。争取在“九五”期间使各级仲裁委员会及其办事机构全部按照法律规定和形势发展的需要建立、健全起来，并发挥应有的作用。
二、遵循三方原则，完善劳动争议仲裁委员会工作制度
各级仲裁委员会应根据实际情况建立和完善必要的工作制度。主要包括：仲裁委员会例会制度；仲裁委员会工作汇报制度，即仲裁委员会定期向政府汇报、仲裁委员会办公室定期向仲裁委员会汇报等；仲裁委员会对重大、疑难案件的会审制度；对仲裁员、仲裁庭工作的监督制度，主要
是对仲裁员的管理，对仲裁庭组成和案件结案的审批，对错案的纠正等；仲裁委员会案件通报制度，具体为案件处理结果通报，典型案件处理情况通报等。要通过建立健全工作制度来保证仲裁委员会三方作用的充分发挥，保证仲裁委员会对仲裁委员会办公室仲裁庭以及仲裁员的领导、监督
和管理。
三、遵循三方原则，进一步完善仲裁员、仲裁庭制度
各级仲裁委员会要加强对专职和兼职仲裁员的聘任和管理，以适应日趋复杂的劳动争议案件对仲裁员数量和质量的更高要求。省级劳动行政部门要进一步做好对仲裁员的培训和资格认定工作，按照劳动部《劳动争议处理人员培训纲要》（劳部发〔1995〕1号）和《劳动仲裁员聘任
管理办法》（劳部发〔1995〕142号）的要求，在抓紧对专职仲裁员的培训、资格认定和发证工作的同时，扩大对兼职仲裁员培训和资格认定的范围，要特别注意从工会组织和企业主管部门有实践经验的人员中培养、选拔兼职仲裁员。在具备条件的地方，可以会同省级工会组织或企
业主管部门举办本系统兼职仲裁员资格培训班，经考试合格后，颁发《劳动仲裁员资格证书》，由仲裁委员会予以聘任。国家或省级劳动行政部门要严格按规定定期对仲裁员进行考核，不断提高仲裁员的业务水平和办案能力。在此基础上，各级仲裁委员会要继续完善仲裁庭制度探索三方办
案的好形式、好办法。在处理劳动争议案件过程中，保证三方仲裁员均可担任首席仲裁员、参加促裁庭、独任审理案件。对重大案件的审理，三方仲裁员都应出席。审理案件都要坚持公正的立场，不得偏袒任何一方。
四、遵循三方原则，积极探索增强劳动争议仲裁体制权威性的新路子
各级劳动行政部门、工会组织、经济综合管理部门要在深入开展调查研究，认真总结完善劳动争议仲裁三方机制工作经验的基础上，结合实际情况，在增强劳动争议仲裁体制权威性方面进行有益的探索。有条件的地方可以试行由当事人选择仲裁委员会或人民法院处理劳动争议的“裁审
分轨”处理体制；由当事人根据仲裁员名册选择仲裁员处理劳动争议的制度等，共同推进适应社会主义市场经济需要的有中国特色的劳动争议仲裁新体制的形式。
五、劳动争议仲裁工作中的三方成员要加强协调，密切配合
进一步完善劳动争议仲裁三方机制必须遵循劳动行政部门、工会组织和经济综合管理部门密切配合的工作原则。首先，各级劳动行政部门的同志要克服独家仲裁的倾向，主动加强与同级工会组织、经济综合管理部门的协调，积极创造三方共同做好劳动争议仲裁工作的有利条件；同时，
各级工会组织和经济综合管理部门要设专人负责劳动争议仲裁工作，与劳动行政部门密切配合。三方在劳动争议仲裁组织机构建设、制度建设、案件审理、办案经费、宣传咨询等各方面工作中要强化协作意识、换位意识、整体意识，充分发挥三方机制的作用，共同做好劳动争议仲裁工作。


各级劳动争议仲裁委员会三方要注意及时总结进一步完善劳动争议仲裁三方机制工作中的经验和教训。省级劳动争议仲裁委员会或劳动行政部门、工会组织和经济综合管理部门要积极组织好贯彻落实本通知的工作，做到对本地区的工作有部署、有检查，及时给予指导，并于1996年
7月31日前，以仲裁委员会或三方名义向劳动部劳动关系与监察司报送一份贯彻本通知的材料，同时抄送全国总工会法律工作部和国家经贸委企业司。





1996年3月18日